-
О группе "Интерфакс"
-
Продукты и услуги
-
Карьера
Исследование: число перспективных ИКТ-компаний выросло в полтора раза
В 2020 г. мировая экономика столкнулась с совершенно новыми вызовами, порожденными не циклическими кризисными потрясениями в области экономики и финансов, а пандемией COVID-19. Одно из очевидных уже сейчас следствий пандемии — рост значения инфокоммуникационных технологий во всех сферах жизни и бизнеса. Развитие сектора ИКТ становится важнейшим фактором, определяющим конкурентоспособность экономики страны. В России активизация мер поддержки ИТ-отрасли уже стала одним из приоритетов экономической политики. Эксперты "СПАРК-Интерфакс" провели исследование динамично развивающихся компаний в секторе ИКТ и выяснили, как они чувствуют себя в новых условиях и какие из них растут быстрее.
База и методология исследования
Всего, по данным "СПАРК-Интерфакс", сектор ИКТ в России насчитывает более 83 тыс. компаний. Это те юрлица, которые указывают в качестве основного вида бизнеса какой-либо из "ИКТ-кодов" Общероссийского классификатора видов экономической деятельности: деятельность в сфере телекоммуникаций (61), разработка компьютерного программного обеспечения, консультационные услуги в данной области и другие сопутствующие услуги (62), деятельность в области информационных технологий (63).
Итоги 2020 г. обнаруживают очевидную тенденцию к усилению роли сектора ИКТ в российской экономике. Совокупная выручка этих компаний увеличилась в 2020 г. в среднем на 16% — до ₽5655 млрд, чистая прибыль — на 49% до ₽661 млрд. Рентабельность сектора ИКТ по чистой прибыли выросла в среднем с 9,2% до 11,7%. Показатель чистый долг/EBIT (earnings before interest and taxes — прибыль до вычета процентов и налогов) упал с 2,3х до 1,8х.
Особый интерес для понимания потенциала сектора ИКТ представляет изучение тех предприятий, которые динамично развиваются и финансово устойчивы. То есть имеют наибольшие шансы на выживание в условиях экономической нестабильности и пандемии. Они также представляют повышенный интерес с точки зрения кредитования, размещения ценных бумаг на бирже, слияний и поглощений, совместных проектов.
В эту категорию были включены компании, чьи показатели отвечали четырем основным критериям. Их среднегодовой прирост выручки был больше 10% в постоянных ценах в течение последних трех лет. Сама выручка превышала ₽70 млн (по оценке "СПАРК-Интерфакс" с этого уровня финансовая устойчивость ИКТ-компаний существенно возрастает). Чистые активы этих компаний в последний отчетный год не были отрицательными. И, наконец, индекс финансового риска компании в системе "СПАРК-Интерфакс" имеет значение "средний" или "низкий" ("высокий" уровень свидетельствует о большой вероятности потери платежеспособности в ближайшие год-полтора).
Перспективные 3%
По данным исследования, пока столь успешно работает лишь небольшая часть ИКТ-компаний — около 3% от общего числа (в 2016–2019 гг. их было менее 2%). В абсолютных цифрах в 2017–2020 гг. число динамично развивающихся и устойчивых компаний ИКТ выросло до 2134. В 2016–2019 гг. их было 1309, в 2015–2018 — 977. Распределение компаний по размерам остается постоянным: крупные и средние компании давали по 6% от общего числа, малые предприятия — 50%, микро-предприятия — 38%.
Часть этих компаний являются дочерними структурами крупных российских холдингов, которые могут способствовать ускоренному развитию своих структур. Однако их доля невелика, около 5–6% от общего числа. Таким образом, большинство динамично развивающихся предприятий являются "независимыми" субъектами хозяйствования, успешное развитие которых может рассматриваться как косвенный индикатор эффективности мер государственной поддержки.
Распределение перспективных компаний очень "столицецентрично": на Москву, Санкт-Петербург и Московскую область во все периоды приходится не менее 60% таких предприятий. Причем на саму столицу — почти половина из них.
ТОП-10 регионов по числу динамично развивающихся ИКТ-компаний
Регион |
2015-2018 |
2016-2019 |
2017-2020 |
Москва |
48% |
48% |
47% |
Санкт-Петербург |
14% |
12% |
13% |
Московская обл. |
4% |
3% |
3% |
Свердловская обл. |
3% |
3% |
3% |
Новосибирская обл. |
2% |
3% |
3% |
Нижегородская обл. |
1% |
2% |
2% |
Челябинская обл. |
1% |
1% |
2% |
Самарская обл. |
1% |
2% |
2% |
Ростовская обл. |
1% |
1% |
1% |
Краснодарский край |
1% |
2% |
1% |
Большая часть успешных компаний ИКТ-сектора (86%) связана с информационными технологиями, на телекоммуникаций пришлось 14%.
Улучшение показателей
Период 2016-2019 гг. был не очень удачен для ИКТ-отрасли. Рост важнейших показателей (выручки, прибыли и чистой прибыли) был существенно ниже, чем в 2015-2018 гг. В 2017-2020 гг., несмотря на начало пандемии, удалось немного выправить положение: все эти показатели немного выросли.
Надо отметить, что улучшение показателей роста чистой прибыли происходило за счет телекоммуникационных компаний, темпы роста финансовых показателей в сфере ИТ продолжали замедляться.
Средние темпы роста выручки и прибыли динамично развивающихся компаний ИКТ по сегментам (в постоянных ценах)
Показатель |
Телекоммуникации |
Информационные технологии |
||
2016-2019 |
2017-2020 |
2016-2019 |
2017-2020 |
|
Выручка |
43% |
35% |
42% |
36% |
Чистая прибыль |
75% |
82% |
53% |
49% |
Оценка уровня долгового бремени показывает, что динамично развивающиеся ИКТ-компании показывают устойчивый рост в основном за счет опоры на собственные ресурсы, а не на заемные средства. Эти компании не имели совокупного чистого долга в 2019-2020 гг., то есть размер высоколиквидных активов превышал задолженность по займам и кредитам. Чистый долг отмечался только у телекоммуникационных компаний. Их средний показатель "чистый долг/EBIT" составлял 2,4х, что, однако, значительно ниже по сравнению с долговой нагрузкой всего телекоммуникационного сектора, достигавшей 4,8х.
Рост эффективности
Увеличение темпов роста выручки и прибыли динамично развивающихся ИКТ-компаний сопровождалось существенным ростом их прибыльности. Средняя рентабельность по чистой прибыли (показатель чистого прибыли на рубль выручки) достигла 18,2% по сравнению с 13,3% в 2016-2019 гг. и 3,5% в 2015-2018 гг. В этой связи можно говорить о том, что успешно развивающиеся компании ИКТ делают ставку на повышение эффективности бизнеса, а не на наращивание выручки.
Рентабельность по чистой прибыли динамично развивающихся компаний ИКТ на конец периода
Сфера деятельности |
2015-2018 |
2016-2019 |
2017-2020 |
Телекоммуникации |
7,1% |
11,3% |
10,4% |
Информационные технологии |
14,1% |
14,5% |
19,5% |
Эффективность бизнеса несколько снизилась в прошлом году лишь в телекоммуникациях, что, по-видимому, было связано с необходимостью увеличения вложений в инфраструктуру в условиях массового перехода на удаленку. Зато наблюдался высокий уровень прибыльности в сфере информационных технологий — 19,5% по сравнению с 14,5% в прошлом периоде.
"Газели" из сектора ИКТ
Еще одним критерием успешности развития той или иной сферы бизнеса может служить доля быстроразвивающихся компаний (БРК), которых также называют "газелями". Для попадания в эту категорию компания должна удовлетворять набору требований. Ежегодный прирост выручки компании должен превышать групповой показатель (20, 15 или 10%) в постоянных ценах ежегодно в течение 4 лет по сравнению с базовым годом. При этом группа определяется самым низким показателем, если компания в какой-то год выросла на 11%, то она попадет в третью группу ("От 10 до 15%") независимо от результатов друг лет периода.
Кроме того, выручка компании в 2016 г. должна превышать ₽81 млн, ее чистые активы компании в последний отчетный год не являются отрицательными, компания не должна быть аффилирована с крупнейшими холдингами и не должна иметь в числе акционеров компании и структуры с госучастием. И, разумеется, компания имеет Индекс финансового риска "СПАРК-Интерфакс" в диапазоне "средний" или "низкий".
На сектор ИКТ уже приходится более 4% от общего количества российских БРК по сравнению с 2-3% в предыдущие годы. Однако пока ИКТ-сектор серьезно уступает по числу "газелей" таким традиционным видам бизнеса, как АПК, машиностроение, строительство, транспорт, металлургия и металлообработка.
Всего, согласно результатам ежегодного исследования "СПАРК: Быстрорастущие компании (2016-2020 гг.)", количество БРК из сектора ИКТ составило 42 компании по сравнению с 20 компаниями в 2015-2019 гг. Среднегодовые темпы роста их выручки составили 36% в постоянных ценах. Разработкой ПО занимаются 83% этих компаний, телекоммуникационным бизнесом — 17%.
Быстрорастущие компании ИКТ-сектора. Группа I, рост не менее, чем на 20% каждый год
Темпы роста выручки (2016-2020)* |
Компания |
Регион |
Сектор |
Выручка в 2020г., ₽млн |
Норма чистой прибыли |
Индекс финансового риска СПАРК**- |
61% |
ВЕЙВАКСЕСС СЕРВИС, ООО |
Санкт-Петербург |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
776 |
8,8% |
6 |
59% |
СИНТЕЛЛЕКТ, ООО |
Москва |
Деятельность консультативная и работы в области компьютерных технологий |
663 |
10,7% |
6 |
59% |
МАКСИМАТЕЛЕКОМ, АО |
Москва |
Деятельность по обработке данных, предоставление услуг по размещению информации и связанная с этим деятельность |
10 043 |
-3,0% |
20 |
56% |
ЛАЙФСТРИМ, ООО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
880 |
7,8% |
11 |
54% |
ОБЪЕДИНЕННОЕ МЕДИА АГЕНТСТВО, ООО |
Москва |
Деятельность консультативная и работы в области компьютерных технологий |
5 646 |
14,9% |
7 |
54% |
СИМБИРСОФТ, ООО |
Ульяновская область |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
1 460 |
27,8% |
7 |
54% |
КВАНТЕК, ООО |
Санкт-Петербург |
Деятельность в области связи на базе проводных технологий |
596 |
1,2% |
11 |
47% |
РИЧМЕДИА, ООО |
Марий Эл (Республика) |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
495 |
19,50% |
6 |
43% |
ЕДИНАЯ СЕТЬ, ООО |
Москва |
Деятельность в области связи на базе проводных технологий |
780 |
36,5% |
9 |
43% |
ИВИ.РУ, ООО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения, консультационные услуги в данной области и другие сопутствующие услуги |
8 412 |
-8,0% |
23 |
40% |
ТРАСТ, ООО |
Москва |
Деятельность по обработке данных, предоставление услуг по размещению информации и связанная с этим деятельность |
839 |
-0,9% |
62 |
38% |
РАППОРТО, ООО |
Москва |
Деятельность в области документальной электросвязи |
3 851 |
0,40% |
45 |
36% |
ВИАМОБИ, ООО |
Москва |
Деятельность консультативная и работы в области компьютерных технологий |
379 |
52,3% |
7 |
36% |
ЛИТРЕС, ООО |
Москва |
Деятельность по созданию и использованию баз данных и информационных ресурсов |
3 899 |
4,2% |
10 |
27% |
СЕТЬ АВТОМАТИЗИРОВАННЫХ ПУНКТОВ ВЫДАЧИ, ООО |
Москва |
Деятельность, связанная с использованием вычислительной техники и информационных технологий, прочая |
3 452 |
0,9% |
39 |
Источник: "СПАРК-Интерфакс"
* — среднегодовые темпы прироста в постоянных ценах
** — значения Индекса финансового риска: 1-14 — низкий, 15-85 — средний, 86-99 — высокий.
Быстрорастущие компании ИКТ-сектора. Группа II, ежегодный рост от 15 до 20%
Темпы роста выручки (2016-2020)* |
Компания |
Регион |
Сектор |
Выручка в 2020 г., млн руб. |
Норма чистой прибыли |
55% |
ТОП КЕЙС, ООО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения, консультационные услуги в данной области и другие сопутствующие услуги |
853 |
21,3% |
47% |
АТ ГРУП, ООО |
Москва |
Деятельность, связанная с использованием вычислительной техники и информационных технологий, прочая |
2 683 |
11,4% |
46% |
УЛИТКА, ООО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
700 |
7,0% |
38% |
АЙДИДЖИТАЛ, ООО |
Санкт-Петербург |
Деятельность по предоставлению услуг по передаче данных и услуг доступа к информационно-коммуникационной сети Интернет |
2 739 |
2,5% |
36% |
БЕГЕТ, ООО |
Санкт-Петербург |
Деятельность в области документальной электросвязи |
535 |
24,2% |
33% |
ОДЖЕТТО ВЕБ, ООО |
Ростовская область |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
372 |
34,4% |
31% |
СЕЛЕКТЕЛ, ООО |
Санкт-Петербург |
Деятельность в области связи на базе проводных технологий |
3 346 |
7,9% |
30% |
ДЖАЗЛ, ООО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
476 |
8,1% |
29% |
МОБИУСТЕХ, ООО |
Москва |
Деятельность по управлению компьютерным оборудованием |
380 |
7,2% |
17% |
ЖИВОЙ САЙТ, ООО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения, консультационные услуги в данной области и другие сопутствующие услуги |
450 |
22,4% |
* — среднегодовые темпы прироста в постоянных ценах
** — значения Индекса финансового риска: 1-14 — низкий, 15-85 — средний, 86-99 — высокий.
Быстрорастущие компании ИКТ-сектора. Группа III, ежегодный рост от 10 до 15%
Темпы роста выручки (2016-2020)* |
Компания |
Регион |
Сектор |
Выручка в 2020г., млн руб. |
Норма чистой прибыли |
Индекс финансового риска СПАРК** |
63% |
СРАВНИ.РУ, ООО |
Москва |
Деятельность по обработке данных, предоставление услуг по размещению информации, деятельность порталов в информационно-коммуникационной сети Интернет |
1 298 |
-8,8% |
21 |
62% |
ТАКСТЕЛЕКОМ, ООО |
Тюменская область |
Деятельность по созданию и использованию баз данных и информационных ресурсов |
2 536 |
40,7% |
6 |
55% |
СТРОЙБАЗИС, ООО |
Москва |
Деятельность в области связи на базе проводных технологий прочая |
1 553 |
1,5% |
26 |
55% |
ХОУЛМОНТ, ООО |
Самарская область |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
611 |
-7,7% |
22 |
48% |
КРОСС ТЕХНОЛОДЖИС, АО |
Москва |
Деятельность по обработке данных, предоставление услуг по размещению информации, деятельность порталов в информационно-коммуникационной сети Интернет |
1 118 |
0,3% |
12 |
41% |
АМОЦРМ, АО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
859 |
54,8% |
23 |
41% |
ИНФОБИП, ООО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
3 510 |
0,7% |
7 |
34% |
БИТРИКС, ООО |
Калининградская область |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
770 |
93,2% |
6 |
28% |
СМС ТРАФИК, ООО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
9 685 |
1,7% |
17 |
28% |
ДЖЕТ СОФТ, ООО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
1 452 |
2,2% |
8 |
23% |
ЭКСПРЕСС-КАРТ, ООО ТПК |
Москва |
Деятельность по обработке данных, предоставление услуг по размещению информации и связанная с этим деятельность |
1 499 |
0,7% |
39 |
22% |
ГЛОБАЛЬНЫЕ СИСТЕМЫ АВТОМАТИЗАЦИИ , ООО ГЛОСАВ, ООО |
Москва |
Деятельность, связанная с использованием вычислительной техники и информационных технологий, прочая |
4 904 |
9,4% |
7 |
22% |
РДВ-СОФТ, ООО |
Москва |
Деятельность по созданию и использованию баз данных и информационных ресурсов |
524 |
-245,8% |
26 |
20% |
АУРИГА, ООО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения, консультационные услуги в данной области и другие сопутствующие услуги |
1 466 |
23,4% |
6 |
19% |
ИНФОТЕКС, АО |
Москва |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
5 408 |
11,4% |
5 |
18% |
СП. АРМ, ЗАО |
Ленинградская область |
Разработка компьютерного программного обеспечения |
429 |
0,1% |
9 |
18% |
НОВАРДИС КОНСАЛТИНГ, ООО |
Санкт-Петербург |
Деятельность по созданию и использованию баз данных и информационных ресурсов |
1 494 |
12,2% |
28 |
* — среднегодовые темпы прироста в постоянных ценах
** — значения Индекса финансового риска: 1-14 — низкий, 15-85 — средний, 86-99 — высокий.
В целом деятельность в области информации и связи пока занимает в экономике России относительно скромное место. Однако доля ИКТ-сектора в производстве валовой добавленной стоимости растет, достигнув 3,2% в 4 кв. 2020 г. по сравнению с 2,3% в первые три месяца года. Хотя разразившийся кризис охватил все сферы экономической деятельности, компании из сферы ИКТ оказались в числе наименее пострадавших от пандемии и даже в провальном 2 кв. 2020 г. сумели нарастить оборот почти на 4% на фоне падения общероссийского показателя на 11%. Эпидемия коронавируса предоставила ИКТ-сфере уникальную возможность роста в новых социально-экономических реалиях, характеризующихся повышенным спросом на услуги "удаленного доступа". Имеющийся потенциал и уже принятые пакеты государственной поддержки ИТ-отрасли также создают благоприятную основу для ее быстрого развития.
Россия пока заметно уступает развитым странам по удельному весу быстрорастущих компаний в национальной экономике. Между тем, эти компании вносят существенный вклад в экономический рост и создание новых рабочих мест. В этой связи российский сектор ИКТ мог бы стать в ближайшие годы одним из локомотивов роста в постковидную эпоху.
Нажимая "Принять", вы разрешаете их использование. Узнать больше об использовании файлов cookie.